2025儲能大洗牌！海辰、遠景強勢崛起

 

1月16日，行業咨詢機構鑫欏資訊（ICC）正式發布《2025年全球表前側儲能出貨量Top 10榜單》，一石激起千層浪。

 

表前側儲能是儲能細分領域的絕對主流，即涵蓋發電側與電網側的大型儲能系統。據鑫欏資訊，表前側儲能占全球儲能電芯應用總量的79.2%，是構建新型電力系統、高效消納高比例可再生能源的核心基礎設施。

 

數據顯示，2025年全球表前側儲能電池出貨量達507.9GWh，同比激增82.7%，市場高速擴張的同時，競爭格局也迎來深刻重構：

 

寧德時代主導的“一超多強”陣勢不變，但“多強”內部已掀起劇烈洗牌，尤其是以海辰、遠景等為代表的新勢力正在重塑行業格局。

 

01 寧德時代領跑，但差距收窄

 

 

鑫欏資訊數據顯示，2025年，寧德時代（CATL）以超130GWh的表前側儲能出貨量穩居全球榜首，主要依托與特斯拉、海博思創、中車株洲所、思源電氣等頭部系統集成商的深度綁定，以及自身集成業務的快速拓展。

 

其出貨量相比2024年的108GWh實現超20%的增長，市占率卻從上年的39%顯著回落至26%，反映出市場蛋糕正在被后起之秀蠶食，競爭全面升級。

 

榜單前五名整體趨于固化，除寧德時代持續領跑外，海辰、億緯、比亞迪、中創新航在第二至第五位之間輪換座次，競爭日趨白熱化。

 

海辰儲能強勢躍升，從2024年第4位一舉沖至第2位，成為最大“黑馬”。其聚焦儲能電芯、極致制造與產能快速爬坡的戰略取得里程碑式突破，成功打破原有“寧億比”三強格局，躋身第一梯隊。海辰在廈門、重慶、佛山等地的基地快速落地投產，使其產能迅速跨入百GWh級別，為承接全球大型儲能項目訂單提供了堅實保障。

 

億緯鋰能雖被海辰超越，退居第三，但依托“五大六小”發電集團及多元系統集成商構成的廣泛客戶網絡，仍牢牢錨定核心競爭圈。2025年，億緯鋰能正式啟動赴港二次上市進程，為匈牙利和馬來西亞等海外產能投資計劃募集資金。

 

比亞迪下降一位至第四，但憑借垂直整合優勢（電芯高度自用）及海內外大型項目支撐，市占率仍超10%，地位穩固。2025年，比亞迪接連斬獲沙特12.5GWh電網側項目、拉美最大儲能訂單等全球標桿項目，全年動力及儲能電池總裝機量達285.6GWh。

 

中創新航保持第五，位次未變，展現出較強的戰略定力。其儲能業務躍升主要得益于與陽光電源、中車株洲所的深度綁定，成為PowerTitan 2.0等儲能系統的主要電芯供應商。該公司還制定了2025年進入全球前三的戰略規劃，全年儲能電芯出貨指引為45GWh，并力爭全年總出貨突破100GWh，以躋身第一梯隊。

 

本次榜單最大變數集中于第6–10名，競爭之激烈堪稱守擂“生死線”：

 

遠景動力實現顯著躍升，從第7升至第6，其優勢來自三方面：大容量電芯創新與量產的硬實力、全球產能布局的供應鏈實力，以及AI儲能技術軟件實力。

 

瑞浦蘭鈞小幅下滑至第7，守住前十席位。

 

國軒高科則由第7降至第8，面臨后起之秀的強力擠壓。

 

楚能新能源取代欣旺達升至榜單第9，凸顯二線陣營洗牌之劇烈。其排名上升主要依靠產能擴張與價格優勢快速上量。隨著宜昌二期和襄陽基地相繼開工，預計該公司2026年底總產能將超300GWh。近日，該公司董事長代德明宣稱2025年全年出貨超90GWh，但該數據與鑫欏本次排名存在明顯出入。

 

贛鋒鋰電作為唯一新晉玩家首度闖入前十，標志著上游鋰資源巨頭依托一體化成本優勢與供應鏈掌控力，成功向下延伸至電芯制造環節，實現關鍵突破。

 

02 大儲軍團加速出海

本次榜單的主角，亦是中國大儲“出海”的主力軍。

 

盡管中國仍是全球最大的儲能市場，但日趨激烈的價格內卷正倒逼企業將目光投向海外，特別是美國、歐洲、中東、澳大利亞等高價值增量市場，已成為頭部企業爭奪未來的關鍵戰場。如果說國內市場是基本盤，那么海外表現正日益成為決定儲能企業全球未來排名及盈利水準的“壓艙石”。

 

這一趨勢在近日閉幕的阿布扎比第18屆世界未來能源峰會（WFES）上得到印證：

寧德時代首次參加這一盛會，比亞迪、遠景、海辰儲能、國軒高科、億緯鋰能、欣旺達、南都電源等中國儲能頭部企業亦悉數亮相中東舞臺。

 

戲劇性同臺背后，是海外廝殺的波瀾壯闊。

 

2025年，寧德時代海外大儲訂單表現極為強勁，接連斬獲多個GWh級標桿項目，覆蓋中東、澳大利亞、東南亞等戰略要地。年初，成為阿聯酋19GWh巨型光儲項目的首選電芯供應商，隨后在澳大利亞拿下3GW/24GWh長時儲能訂單，為印尼“綠色經濟走廊”重點項目分別供應2.2GWh和4GWh儲能系統。

 

據不完全統計，寧德時代2025年公開披露的海外儲能訂單總量已在50GWh量級。

 

作為榜單最大“黑馬”，海辰儲能在海外市場同樣勢如破竹。

 

2025年，海辰公開的海外訂單累計超33GWh，業務遍及歐美、中東、澳洲等核心區域，如中標沙特1GW/4GWh大型儲能項目等。產品端，海辰加速技術迭代，2025年實現587Ah儲能電芯、1175Ah長時儲能電芯及N162Ah鈉離子電池的量產，全面覆蓋短時調頻至長時儲能多元場景。

 

2025年上半年海辰實現凈利潤2.13億元，成功扭虧為盈；海外收入達12.21億元，占總收入比重提升至17.6%，全球化增長動能顯著。

 

億緯鋰能2025年海外訂單亦表現亮眼，全年披露規模超6.18GWh，重點布局歐洲與澳大利亞。其前三季度海外收入占比達23.4%，仍有巨大提升空間。依托匈牙利與馬來西亞兩大海外基地，億緯正構建輻射歐洲與東南亞的戰略支點。

 

在一眾中國電池企業中，遠景動力是全球唯一在亞洲、歐洲、北美三地均布局磷酸鐵鋰儲能電芯產線的中資企業。2025年其北美首條儲能電芯產線正式量產，本土化能力再進一步。

 

作為大電芯技術的首倡者，遠景動力率先實現300+Ah、500+Ah電芯量產，全球首發的700+Ah電芯亦即將交付。

 

同屬遠景科技集團的遠景能源，則憑借AI驅動的智能儲能解決方案持續斬獲大單，2025年12月，遠景能源在內蒙古建成總規模12.8GWh的全球最大儲能項目集群，為遠景動力的高速增長提供強大的系統端支撐與場景驗證閉環。AI儲能優勢在電力市場成熟的歐洲市場頗受肯定，幫助遠景贏得了英法等國多個訂單。

 

展望2026：高增長延續，競爭升維

 

展望2026年，全球儲能市場預計仍將保持高增長態勢，但結構性矛盾日益突出，優質產能依然緊缺，供需兩端同步發力，行業進入“高質量交付”新周期。

 

隨著電力市場機制逐步成熟，客戶對儲能系統的要求已超越單純容量與規模，轉而聚焦智能化調度能力、全生命周期收益水平、系統安全與穩定性等核心指標。這些因素，或將重塑未來競爭格局。

 

回顧2024–2025年的劇烈洗牌，三大主線已十分清晰：

 

門檻顯著提高。前十席位已不再僅依賴產能規模，而是對核心技術能力、頂級客戶資源、穩定供應鏈體系及獨特商業模式的綜合考驗。欣旺達出局、贛鋒入局，正是這一趨勢的縮影。

 

競爭維度不斷提升。未來的競爭不僅是出貨量排名，更是技術迭代速度（如鈉離子電池進展）、全球化運營能力、應對貿易壁壘的本土化布局，以及參與電力市場交易的商業模式創新的全面競爭。

 

“一超多強”進入動態平衡期。寧德時代的領先優勢短期內難以撼動，但其身后的“多強”陣營，尤其是第2-5名的座次，將因技術突破、重大訂單或戰略調整而持續處于動態變化中，任何企業都難言高枕無憂。

 

由此可見，2025年的表前側儲能Top 10榜單，不僅是行業最新成績單，更是一場關乎未來的“壓力測試”。新銳勢力正攜不同稟賦破局而來，以多元路徑重塑全球競爭版圖。

 

儲能下半場的哨聲，已然吹響。